AI眼镜爆火，十大概念股整理收藏

1. 技术突破与产品迭代加速

- 光波导与Micro LED显示技术：光峰科技推出“一拖二”AR光机方案，单光机驱动双目显示，功耗降低至100mW，推动终端价格下探至1500-2000元区间。利亚德自主研发Micro LED+AI双引擎AR眼镜，重量仅49克，支持自然语言交互与远程协作，计划2025年Q4量产。

- 端侧AI芯片：高通AR1芯片成为主流方案，支持本地化大模型运行，百度小度AI眼镜Pro、小米AI眼镜均搭载该芯片，实现实时翻译、物体识别等功能。

2. 巨头密集发布新品

- 阿里夸克AI眼镜：11月27日发布，搭载千问大模型，融合支付宝、高德等生态场景，开售首日销量超7000副，登顶天猫XR设备销冠。

- Meta与XREAL合作：Project Aura预计2025年底发布，采用LCoS+光波导方案，Meta首款全彩AR眼镜Ray-Ban Display生命周期出货量或达15-20万台。

- 理想汽车AI眼镜Livis：12月3日发布，定位“最佳AI附件”，或整合车载场景与AR导航功能。

3. 政策与市场需求共振

- 补贴政策扩围：上海、浙江等地将AI眼镜纳入数码消费补贴，最高补贴2000元/件，刺激C端需求。

- 出货量爆发：2025年上半年全球AI眼镜出货量达406.5万台（同比+64.2%），中国区同比增116.1%，IDC预测2029年全球出货量或突破4000万台。

4. 产业链生态完善

- B端场景落地：Rokid AI眼镜在电力巡检、医疗远程诊断等场景实现商用，订单量显著增长。

- 供应链协同：歌尔股份、蓝思科技等代工厂扩产，立讯精密无锡工厂月产能达30万台，满足Meta、阿里订单需求。

AI眼镜十大概念股

1. 立讯精密（002475.SZ）

- 核心逻辑：阿里夸克AI眼镜核心代工厂，无锡工厂产能爬坡至月产30万台，良率98.7%；同时为Meta Ray-Ban Display供应传感器模组，2025Q4起批量供货。

- 最新动态：PVG偏振体全息光波导AR眼镜量产，适配工业巡检场景，单机价值量超2000元。

2. 蓝思科技（300433.SZ）

- 核心逻辑：北美大客户智能头显外观件独家供应商，Rokid全系AI眼镜整机组装商，Meta Ray-Ban Display光学部件核心供应商（自由曲面光波导支架等）。

- 最新动态：湘潭园区AI眼镜订单充足，盈利改善，2025H2出货量预计环比翻倍。

3. 光峰科技（688007.SH）

- 核心逻辑：推出“一拖二”AR光机方案，单光机驱动双目显示，功耗降低50%，已导入雷鸟、XREAL等供应链。

- 最新动态：与谷东智能合作发布蜻蜓G1光机，目标将AR眼镜价格压至千元级，2025Q4出货量或达百万台。

4. 利亚德（300296.SZ）

- 核心逻辑：Micro LED+AI双引擎AR眼镜进入验证阶段，聚焦文旅、医疗B端市场，重量仅49克，支持实时翻译与会议记录。

- 最新动态：与Rokid联名款AR眼镜支持空间计算，2025Q4计划量产5万台。

5. 华灿光电（300323.SZ）

- 核心逻辑：Meta Ray-Ban Display全彩Micro LED模组独家供应商，良率超99.99%，技术突破解决光损与色域问题。

- 最新动态：京东方华灿参股JBD，获阿里夸克AR眼镜订单，2025年Q4产能满载。

6. 歌尔股份（002241.SZ）

- 核心逻辑：AI眼镜垂直整合龙头，为头部客户提供声学组件、光学模组及整机代工，Meta、Rokid核心供应商。

- 最新动态：增资歌尔光学4亿元，强化微纳光学布局，2025H1智能硬件营收同比+15.65%。

- 核心逻辑：射频前端芯片龙头，AI眼镜端侧连接方案核心供应商，支持高通AR1芯片多模态交互。

- 最新动态：为雷鸟V3、小度Pro提供射频模组，2025年H1订单环比增长40%。

- 核心逻辑：AI眼镜主控芯片设计商，与灵伴科技、大朋VR合作开发端侧AI算力方案，支持本地大模型部署。

- 最新动态：2025Q3获百度小度Pro订单，预计2025年H2出货量环比增长30%。

- 核心逻辑：超长续航电源芯片龙头，阿里夸克AI眼镜独家电源方案供应商，支持快充与低功耗模式。

- 最新动态：2025年H1订单同比增200%，切入Meta供应链，2025Q4产能利用率达95%。

- 核心逻辑：线下渠道龙头，与星纪魅族、雷鸟创新等合作推广AI眼镜，C端销售网络覆盖全国。

- 最新动态：2025年H1新增AI眼镜体验店50家，单店月均销量超20台，毛利率提升至45%。